Если жулики из В Форекс Вас кинули, то сообщите об этом нам По вопросу возврата Ваших денег от брокера необходимо писать на данную почту: [email protected]

Законно ли использование брокерами клиентских денег

Страховые брокеры присваивают деньги клиентов
Страховые брокеры присваивают деньги клиентов
Многие до сих пор не понимают, что наши и не наши (западные) брокеры имеют право использовать деньги клиента на его брокерском счёте. Как это происходит? Скажем есть брокер «А». Его клиенты внесли средства на брокерские счета — общей суммой 1 лям. ден. ед. Допустим 200 тыс. клиенты потратили на долгосрок, а остальное держат в кэше. Брокер смотрит свои данные и видит, что из этих оставшихся 800 тыс., около 700 тыс. рублей каждый день лежат, а остальные 100 тыс. спекули гоняют на бирже. И брокер решает эти 700 тыс. использовать или в долг контрагенту или же свои клиентам маржиналку предоставить или купить акции, облигации для себя, выйти на РЕПО, пр. Но счастье брокера, а точнее их клиента кончается в нескольких случаях:
1) клиенты решили вывести деньги — пусть даже не все 800 тыс, а скажем 200 тыс. причина неважна — кризис, поездка в отпуск, усталость и разочарование в рынке. Что угодно может побудить.
100 тыс. у брокера на счёте есть. А вот оставшихся 100 тыс. у него нет. Что может делать брокер: а) если он купил бумаги на себя, то продать их на рынке (если рынок узкий, то объем большой рынок продавит); либо Репонуть их; если он до этого репонул ценные бумаги, купленные на клиентские деньги, а сейчас сидит без кеша, то ему придётся продать какие-то ценные бумаги. Даже если он смог отдать клиенту деньги через Репо (т.е. дал в долг контрагенту бумаги взамен на деньги), брокеру понадобятся потом деньги, чтобы исполнить обратное Репо б) если он предоставил маржиналку клиенту, то принудительно без причины закрыть маржинальную сделку, хотя я сомневаюсь, что это законно. в) возможно ещё какой- то вариант: Вывод: в любом случае сразу они выйти не смогут
2) Если захотят выйти все 800 к одним махом за короткий промежуток времени, то тогда кто последний, тот-лоб (личность обманутая брокером). + ребята инвесторы решат окэшится, то количество жертв возрастёт.
Короче всё это называется bankrun, — банковская паника, сопровождающаяся закрытием счетов в банке и банкроством банков, так как их не хватает денег, чтобы покрыть обязательства. Здесь же получается то же самое можно называть brokerrun, закрытие счетов у брокера
Полу выход из этой ситуации: только сидеть в бумагах, НО, если медвежий тренд или вдруг понадобились деньги, дружок, забудь о них надолго. А если ты купил бумаги по хаям, чтобы спасти свои средства и бумага никогда столько стоить не будет-банкроство, падение продаж, дефолт, пр., ты тоже потеряешь свои активы либо частично — инфляция, потеря value, либо полностью.
А само явление использовать средства клиента при условии, когда клиент может совершать операции — называется ФРАКЦИОННАЯ РЕЗЕРВНАЯ СИСТЕМА! Минус этой системы в том, что одна собственность- в данном случае деньги может использоваться одновременно, плюс у поклажедателя образуется риск, т.к. на его деньги совершаются сделки между брокером и его контрагентом. Активы, которые приобретает брокер, несут риски-ликвидности, платежеспособности, изменение стоимости, пр. Нарушается принцип хранения. Он превращается в сплав займа и хранение. Контрагент брокера — банкрот- денег клиент не получит. Даже, если клиентские деньги используются в неторговое время, всё — равно клиентские деньги подвержены риску, которого клиент скорее всего не хочет и за этот риск получает копейки от брокера.
существующие различия
существующие различия

Картинка из книги Хесуса Уэрта де Сото «Деньги, банковский кредит и экономичские циклы»
Последний известный случай на весь мир- банкротство MFGlobal. Если клиенты БД «АЛМАЗ» не смогут свои средства вернуть-то причина будет та же- частичное резервирование. (дополнение-причина не бегство вкладчиков, а в либо неисполнении обязательств контрагента брокера, либо падение стоимости того, что брокер приобрёл на клиентские средства)
Решение: клиенты должны понимать, что их средства использует брокер, поэтому их деньги не хранятся в надёжном месте, они вообще не хранятся. Ваши деньги использует брокер в предпринимательских целях, поэтому вы несёте риск их потери. Выход- Не предоставлять брокеру своих средств в использование, тогда вы сможете их вернуть. Те же кто хочет предоставлять брокеру свои средства в займы, должны не иметь их возможность снимать раньше времени ( ведь именно это приводит к банкротству брокера) и понимать, что несут типичный риск кредитной сделки.
На десерт: в начале этого года публиковал свою статью о частичном резервировании Биржи Московской (МБ). Так вот, как я понимаю, она ГО от фьючей и опцинов даёт в долг банкам, если банки всплывут кверху брюхом, то Биржа растеряет всё ГО и обязательств между контрагентами биржи выполнено не будет. Поэтому некоторые известные Гуры убеждают готовиться к БП, покупая физические активы (золото, серебро). Вы может купить золотой фьюч на бирже, но биржа потеряет ГО, и не сможет исполнить обязательства перед вами, и вы от роста голды, в случае БП, не заработаете.
На супердесерт 2: кстати брокеры, используя средства клиента, сами хранят деньги на МБ, которая хранит их в банках. Которые тоже используют частичное резервирование.
Пример. У вас на брокерском счете 100 рублей, брокер взял 95 рублей, разметил их в МБ, МБ, МБ разместила из 95 рублей- 90,25 рублей в банк, банк из 90,25 разместил 85,74 ещё куда-то. Вопрос: Сколько получит клиент, если захочет снять свою соточку? Если банк всё потеряет, то он сможет вернуть 4,51, биржа сможет вернуть 4,51+4,75=9,26 брокеру, брокер сможет вернуть 9,26+5=14,26 рублей клиенту-клиент плачет от счастья. А ведь я ещё не учитывал, что здесь кредит каждый должен уплатить процент.
На супер-пупердесерт 3: просматривая отчётность одного известного брокера РФ за 2012 г., заметил- ден. ср. 3, 3 ярда рублей, а средства клиентов-28, 8 ярдов. Обязательств покрывают только на 11 %. Кроме того чистый ден. поток был отрицательным. Если бы эти клиенты на 3 ярда ушли, то брокер-капут.